Поскольку ICO становится наиболее популярным способом потери денег, настало время подумать, как мы можем минимизировать риски. Цель этой статьи — научить Вас отличать хорошие ICO от скама.

Сначала обратим внимание на цифры:

Инвестиции в ICO

Как Вы можете видеть на графике, средства, привлеченные через ICO в 2018 году, уже превысили всю сумму сумму сборов ICO за 2017 год. По мере увеличения притока средств, активизируется все больше и больше мошенников, которые надеются отхватить кусок этого вкусного пирога. Согласно статье news.bitcoin.com, всего в криптоиндустрии в 2018 году было похищено 1,36 миллиарда долларов путем фишинга, мошенничества, кражи и взломов. И целых 30% этой суммы было похищено именно посредством мошенничества.

Как же не нарваться на мошенников? В этой статье мы расскажем основные аспекты, на которые Вы должны обратить внимание перед тем, как инвестировать в какой-либо блокчейн-проект.

  1. Команда

«У основателей проекта должен быть соответствующий опыт, прежде чем они будут создавать компанию, иначе это просто игра в рулетку».

— Питер Тиль (американский бизнесмен немецкого происхождения, инвестор и управляющий хедж-фондами).

Команда является самым важным фактором, который следует учитывать при оценке ICO. Члены команды определяют её будущее и принимают решения, которые приведут компанию к успеху или провалу.

1.1. Достижения команды

Вы должны знать, с какой командой вы планируете связать свои деньги. Проверьте их послужной список и ответьте себе на несколько вопросов:

  • Имеет ли команда проекта какой-либо опыт создания проектов с нуля?
  • Есть ли у них опыт работы в этой отрасли?
  • Какую проблему решает их проект?
  • Дополняют ли члены команды друг друга?
  • В каких компаниях члены команды работали раньше?
  • Действительно ли они успешно зарабатывали раньше?

Чтобы найти эту информацию, проверьте их профили Linkedin, а также можете поискать в Google соответствующие упоминания в блогах или на новостных каналах. Возможно вам удастся найти интервью с основателями проекта. Старайтесь найти всю возможную информацию о проекте, чтобы познакомиться с его командой по максимуму. Команда из успешных людей всегда будет находиться в центре внимания потому, что они сами будут рассказывать людям, почему их проект является важным. Такую информацию нетрудно найти.

В качестве примера возьмем проект проект Medicalchain. Суть проекта в том, что благодаря ему записи о пациентах больниц будут храниться с использованием технологии блокчейн.

Их генеральный директор Абдулла Альбейтти — хирург, и поэтому имеет непосредственный опыт работы с документами о состоянии здоровья пациентов.

 Быстрый поиск в Google по запросу «Abdullah Albeyatti Medicalchain» дает нам его личное интервью SoundCloud:

https://soundcloud.com/thecryptoclass/medicalchain-interview-with-dr-abdullah-albeyatti

Если Вам трудно найти такую информацию, не вкладывайте свои деньги в проект, даже если вам понравится его идея.

Остерегайтесь проектов, где их основатели не показывают свои лица в публичном доступе.

1.2. Проверка Адвайзеров (Советников) проекта

Узнайте, есть ли у проекта адвайзеры. Хороший список советников проекта — это положительный знак. Поищите о них информацию, проверьте в LinkedIn их связь с интересующим Вас проектом. Не лишним будет также поискать в Google имена советников и посмотреть, упоминают ли они где-то этот проект.

Если, к примеру, проект собирается заниматься децентрализованным страхованием от отмены авиарейсов, то среди адвайзеров проекта было бы логично увидеть, например: страхового эксперта, кого-то из индустрии бронирования билетов, возможно, эксперта по авиакомпаниям.

Список советников, состоящий из случайных людей, не относящихся к отрасли проекта, является сильным поводом задуматься о целесообразности такой инвестиции.

1.3. Институциональные инвесторы, венчурные инвесторы и партнеры

Убедитесь, что проект уже получил «традиционное» инвестирование (помимо ICO) или привлек достаточные суммы денег на этапе pre-sale. Если вы узнали, кто поддерживает проект, найдите соответствующее заявление, которое это подтвердит. Кроме того, посмотрите, можете ли вы найти институциональных партнеров с высоким рейтингом доверия и хорошей репутацией.

Именитые инвесторы из блокчейн-сферы (например, Digital Currency Group, Fenbushi Capital, Blockchain Capital и т. д.).

 Институциональные партнеры (Hyperledger, Linux Foundation).

Если вы их не знаете, воспользуйтесь поиском Google. Посмотрите, есть ли у них история инвестиций в хорошо известные проекты.

  1. Продукт и размер рынка

Убедитесь, что Вы собираетесь инвестировать в проект с отличным долговечным продуктом, который имеет конкурентное преимущество. Он должен либо должен решать какую-либо проблему реального мира, либо существенно улучшить уже существующие решения.

Что сможет сделать этот проект в 10 раз лучше чем уже существующие? Можете ли Вы найти информацию о том, будет ли решение этого проекта, например:

  • В 10 раз дешевле?
  • В 10 раз безопаснее?
  • В 10 раз быстрее?

Кроме того, проект должен представить подробный анализ размера рынка, поскольку этот показатель имеет решающее значение для будущего потенциала роста.

В Amazon есть в 10 раз больше книг, чем в любом книжном магазине

PayPal в 10 раз быстрее, чем банковские переводы

Результаты поиска Google, точность и его простотав 10 раз лучше, чем предыдущие поисковые системы

Не можете в трех предложениях объяснить вашей маме, почему продукт имеет ценность? Не инвестируйте в него.

2.1. Использование технологии блокчейн

Не каждый проект нуждается в блокчейне, и не всё в мире должно быть децентрализовано. Поэтому, рассматривая инвестиции в блокчейн-проект, не забудьте найти ответы на эти вопросы в его Whitelist:

  • Почему в проекте используется технология блокчейн?
  • Можно ли это сделать без блокчейн?
  • Почему проекту нужен собственный (нэйтив) токен (а не какой-либо существующий)?
  • Что дает токену его ценность? (это currency- , asset- , utility- или equity -токен?)
  • Использует ли проект частный или публичный блокчейн, или их сочетание? Почему именно так?

2.2. Конкуренция

Посмотрите, сколько блокчейн-проектов работают над одной и той же проблемой. Конкуренция на рынке чрезвычайно важна при принятии решения об инвестиции. Поэтому постарайтесь найти убедительные ответы на следующие вопросы:

  • Какие еще блокчейн-проекты работают над схожим продуктом (если они есть)?
  • Почему этот проект может решить проблему быстрее и/или лучше, чем другой проект на блокчейне?
  • Какая особенность продукта отличает его от конкурентов?
  • Есть ли уникальная польза для потребителя, и достаточно ли её влияния на массы?

У Medchain есть много конкурентов, которые также предлагают хранить данные о медицинских записях в формате блокчейн, например: Patientory, Medibloc, eHealthFirst, CareX и т. д

2.3. Освещение в СМИ и сообществе

Изучение новостей, статей и форумов является хорошим инструментом для мониторинга мнения о предстоящем ICO. В основном проект будет ссылаться на все онлайн-статьи, в которых он упоминается. Убедитесь, что эти статьи не проплачены и не являются пресс-релизами. Если множество источников пишет о проекте, но среди них нет ни одного не ангажированного, это должно заставить Вас задуматься. Другим ценным источником информации являются форумы сообщества, такие как bitcointalk.org и Reddit, а также чаты проектов в Telegram. Обычно проекты используют все эти каналы, чтобы как можно громче заявить о себе и взаимодействовать с потенциальными инвесторами. Проверьте их все, чтобы убедиться, что команда проекта отвечает на все критические вопросы должным образом.

Помните: некоторые положительные отзывы могут быть проплачены и могут ввести Вас в заблуждение. Также многие проекты используют Bounty-программы, которые стимулируют людей с помощью токенов, если те пишут статьи об их ICO, рекламируют их в социальных сетях или делают положительные комментарии или сообщения на форумах, например bitcointalk.

Присоединитесь к группе Telegram и задайте вопрос или напишите письмо на адрес электронной почты проекта. Посмотрите, как быстро реагирует команда, и будете ли Вы удовлетворены их ответом.

2.4. “Умные” слова и обещание прибыли

Чтобы привлечь внимание к своему ICO, команда проекта может использовать кучу “модных” слов в своей маркетинговой стратегии (например, “AI, blockchain, decentralised, innovative, scalable, platform, revolutionary, distributed, marketplace” и т. д.) и давать обещания высокой прибыли.

Слишком большое количество “модных” слов должно насторожить Вас, как и любые обещания гарантированной прибыли. Хороший проект должен быть в состоянии четко сказать, что именно они делают, без фантастических супер-терминов.

Таблица “умных” слов.

Помните: если проект создает чувство срочности и FOMO (страх упустить прибыль), вы уже должны насторожиться.

«Medicalchain использует технологию blockchain для создания электронной медицинской карты пациента, ориентированной на пользователя, при этом сохраняя единственную истинную версию введенных данных»

«Шиткоинэто уникальная децентрализованная платформа на основе blockchain. Прибыль гарантируется благодаря революционному и инновационному подходу к масштабируемости. Инвестируйте сейчас и получите 50% бонус ».

  1. Технология

Конечная цель любого проекта — выпуск продукта. Поэтому мы должны оценить их способность выполнять свои обещания. Вот некоторые признаки хороших проектов:

Токен-сейл контракт

По крайней мере, проект должен иметь договор продажи токенов в публичном доступе. Главное в блокчейне — это код, который должен быть проверен на наличие уязвимостей заранее. Поэтому мы, не будучи специалистами в разработке, должны найти доказательства того, что аудит безопасности выполнялся компетентными людьми.

Не доверяйте проекту, который не может обеспечить публично доступный токенсейл-контракт.

Не доверяйте проекту, который не предоставляет доказательства того, что они выполняли сторонний аудит своего кода.

3.1. Демо-версия

Есть ли какая-то демо-версия продукта, которую мы можем изучить?

«INS Ecosystem предлагает рабочее приложение».

3.2. GitHub

Если проект строится на открытом исходном коде, то этот самый код должен быть опубликован проектом на ресурсе GitHub.

Даже если вы не кодер, вы должны взглянуть на репозиторий проекта в GitHub:

Мы видим, что, например, проект Lisk имеет 6000+ коммитов (модификаций кода) и 37 участников. Активный репозиторий Github поможет вам оценить техническую компетентность команды и степень активности в работе над проектом.

Проверьте вкладку участников на странице проекта в GitHub.

  • Можете ли вы найти технического директора или других технических участников на странице команды?
  • Нажмите на основных членов команды и просмотрите график внесенных ими изменений.

График изменений кода проекта на GitHub

Хороший разработчик должен иметь график, похожий на этот.

  1.  Информация о токен-сейле.

Вы должны найти информацию о процедуре продажи токенов, использовании средств, распределении токенов, передаче прав, эксроу и KYC в Whitelist`е проекта.

4.1. Использование средств

Команда, стоящая за ICO, должна иметь четкое представление о том, как они будут использовать привлеченные средства после того, как завершится продажа токенов. Эта информация обязательно должна быть предоставлена.

Поскольку для каждой фазы проекта требуется определенная сумма денег, хороший проект свяжет использование полученных средств со своей дорожной картой.

4.2. Распределение токенов

Проверьте, как команда проекта планирует распространять токены и обязательно подтвердите эту информацию, выполнив поиск кошельков на etherscan.io. На Etherscan вы можете увидеть, сколько токенов хранится на любом кошельке, имея его адрес.

Если команда удерживает более 50% токеновэто плохой знак.

4.3. Блокировка токенов участников команды

Это означает, команде не разрешается тратить свои токены в течение определенного периода времени. Это стимулирует команду к достижению своих целей после проведения ICO.

4.4. Эскроу (третья сторона)

Эскроу удерживает собранные средства до тех пор, пока ICO не будет завершено, а токены не выйдут на биржу. Поэтому важно выяснить, будут ли средства, полученные во время продажи токенов, хранится у эскроу (скорее всего, это будет сделано в виде кошелька с мультиподписью).

Эскроу может гарантировать возврат инвестиций, например, если минимальная цель по сбору средств так и не была достигнута или полученные средства используются командой неправильно.

4.5. KYC — “Know Your Customer” (Знай своего клиента)

«KYC» — это процесс идентификации личности участников токен-сейла. Цель KYC заключается в том, чтобы предотвратить участие банков, а также исключить внесение денег, полученных преступным путем для дальнейшего их отмывания. Чтобы проект после проведения ICO мог выйти со своим токеном на биржу, он должен сделать KYC.

Проверьте, проводит ли проект KYC для каждого инвестора, если нет- это уже повод задуматься.

  1. Бумажная волокита.

Каждый блокчейн-проект, запускающий ICO, обязан предоставить определенные юридические документы, с которыми Вы должны ознакомиться, прежде чем вносить свои инвестиции. Давайте посмотрим, какие документы Вы должны найти.

5.1. Whitepaper

Этот документ является самым популярным в пространстве ICO, и он есть у каждого проекта, даже у откровенных скамов. Он дает вам понимание всего проекта и должен включать в себя все аспекты, которые мы затронули до сих пор.

Whitepaper обычно не является юридически официальным документом. Тем не менее, вы должны подробно с ним ознакомиться, прежде чем делать какие-либо инвестиции.

5.2. Условия и положения (Terms and Conditions)

Хотя документ «Условия и положения» (или Token Sale Agreement) гораздо менее известен, чем «Whitepaper», он должен быть частью каждого уважающего себя ICO. По сути, этот документ является формальным соглашением между инвестором и проектом, проводящим ICO. Поэтому внимательно прочитайте его, прежде чем вносить какие какие-либо платежи за токены, поскольку в нем содержатся ваши обязательства и юридические права, отказ от прав, а также ограничение ответственности как потенциального покупателя токенов. Если вы не согласны с этими условиями, вы не должны производить никаких платежей за токены.

 Если вы не нашли надлежащего документа условий и условий Terms and Conditions, это плохой знак.

Документ также должен содержать юридические реквизиты проекта (включая название компании, страну, адрес, регистрационный номер и т.д.). В случае судебных разбирательств, имеет большое значение место жительства покупателя и эмитента токенов, поскольку применяется законодательство соответствующего государства.

5.3. Политика конфиденциальности (Privacy policy)

Политика конфиденциальности — это документ, который информирует вас о том, как проект использует, раскрывает и управляет вашими данными. По закону, проекту требуется защита конфиденциальности клиента (в зависимости от законодательства страны, в котором проект зарегистрирован). Это имеет значение, когда вы используете сайт проекта, пользуетесь какими-либо онлайн-сервисами на нем и указываете свои персональные данные.

 Если проект обеспечивает Политику конфиденциальности, это очень хороший знак.

5.4. Условия использования (Terms of use).

В этом документе указывается вся информация, с которой пользователь должен согласиться, чтобы использовать веб-сайт проекта. Этот документ по закону не обязателен, в отличие от Политики конфиденциальности (Privacy Policy), но его наличие настоятельно рекомендуется, поскольку позволяет предотвратить злоупотребления и ограничить ответственность проекта.

Если проект предоставляет этот документ, это является отличным индикатором.

Вывод

В последующие годы мы увидим много новых проектов на основе блокчейна. Примерно через 5 лет, вероятно, 90% из них исчезнут, и лишь немногие выживут.

Мы надеемся, что наш гайд поможет вам выбрать проекты с высоким потенциалом, чтобы добиться успеха в своих вложениях.

Остерегайтесь: даже если ваше исследование будет выполнено отлично, ICOэто попрежнему крайне рискованный способ инвестирования. Поэтому никогда не вкладывайте средства, которые вы не можете полностью потерять.

 

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.